En pensjonsordning er en type pensjonsordning der arbeidsgivere lover å betale en ytelsesbasert ytelse til ansatte for livet etter at de går av med pensjon. Det er forskjellig fra en innskuddsbasert plan, som en 401 (k), der ansatte legger sine egne penger i et arbeidsgiver-sponset investeringsprogram. Pensjoner vokste i popularitet under andre verdenskrig og ble bærebjelker i fordelerpakker for myndighetspersoner og fagforenede arbeidere. Selv om de fortsatt er vanlige i offentlig sektor, har de i stor grad blitt erstattet av innskuddsbaserte planer i privat sektor.
Har du spørsmål om planlegging for pensjon? Rådfør deg med en finansiell rådgiver i ditt område.
Hva er en pensjonsplan?
I en ideell verden setter en arbeidsgiver som tilbyr en pensjonsplan, til side penger for hver ansatt, og de pengene vokser over tid. Inntektene dekker deretter inntekten selskapet lovet å betale den ansatte i pensjon. Ofte har den ansatte valget mellom å ta enten et engangsbeløp ved pensjonering (eller når han forlater selskapet) eller regelmessige utbetalinger for livet gjennom en livrente. Avhengig av planen, kan disse pensjonsytelsene være arvelige av en gjenlevende ektefelle eller barn.
Pensjonsinntektene dine blir vanligvis utbetalt i prosent av lønnen din i løpet av dine arbeidsår. Denne prosentandelen avhenger av vilkårene som er fastlagt av arbeidsgiveren din og din tid hos arbeidsgiveren. En arbeidstaker med flere tiårs ansettelse hos et selskap eller en myndighet kan få 85% av lønnen i pensjon. En med mindre tid under beltet, eller hos en mindre sjenerøs arbeidsgiver, kan bare motta 50%.
Ansatte med pensjon deltar ikke i forvaltningen av disse midlene. Dette regnes som et pluss, siden folk flest ikke er økonomiske eksperter. Men på baksiden betyr mangel på kontroll at ansatte er maktesløse for å sikre at pensjonskassene har tilstrekkelig finansiering. De må også stole på at selskapet deres fortsetter å være et løpende selskap i løpet av livet. (Hvis selskapet går konkurs, vil pensjonen opphøre og utbetalinger fra Pension Benefit Guaranty Corporation vil komme i gang.)
Hvis du forlater arbeidsgiveren din før pensjonsytelsene dine opptas, mister du pengene selskapet ditt legger til side for pensjonen. Opptjeningsplaner finnes i to former: klippe og gradert. Med klippeopptjening har du ikke krav på noen selskapsbidrag før en viss periode er gått. Med gradert opptjening opptjenes en viss prosentandel av ytelsene dine hvert år, til du når 100% opptjening.
Offentlige pensjoner kontra private pensjoner
Som du sannsynligvis gjettet, er hovedforskjellen mellom offentlig pensjon og privat pensjon er arbeidsgiver. Offentlige pensjoner er tilgjengelige fra føderale, statlige og lokale myndigheter. Politibetjenter og brannmenn har sannsynligvis pensjoner, for eksempel. Det samme gjør skolelærere.
Noen private selskaper tilbyr fortsatt pensjon. Oftere enn ikke er de langvarige selskaper som begynte å tilby pensjoner i forrige århundre. Mange har imidlertid frosset pensjonene slik at nye ansatte ikke er berettiget til å motta dem.
Sammenlignet med offentlige pensjonskasser har private pensjoner mer juridisk beskyttelse. I følge loven må private selskaper sørge for at pensjonskassene har tilstrekkelig finansiering. De må også forsikre pensjonene sine ved å betale premier til pensjonsytelsen. Offentlige pensjoner er ikke underlagt de samme kravene. På grunn av denne mangelen på juridisk beskyttelse er mange statlige pensjonsfond alvorlig underfinansierte, noe som kan føre til en drastisk reduksjon av ytelsene hvis ingenting endres.
Hva er forskjellen mellom pensjon og en 401 (k)?
I privat sektor har 401 (k) i stor grad erstattet den tradisjonelle pensjonen. En 401 (k) er en innskuddsbasert plan, der penger holdes tilbake fra lønnsslipp og settes inn på en investeringskonto i ditt navn. Du kan tjene penger på investeringene dine, ellers kan du miste det, men uansett, pengene tilhører deg. Derimot samler en ytelsesplan generelt penger i selskapets pensjonskasse. Arbeidsgiveren din er forpliktet til å betale deg i henhold til vilkårene i pensjonsplanen, men ingen deler av pensjonskassen er faktisk i ditt navn.
Tradisjonelle 401 (k) planer er skattefordeler. Dette betyr at du ikke betaler skatt på bidragene eller inntektene dine før du går av med pensjon og tar ut. På samme måte betaler du ikke skatt på pensjonsutbetalinger før du mottar dem. Men hvis du tar et engangsbeløp når du forlater et selskap, men før du går av med pensjon, må du overføre det til en skattefordelt konto, som en individuell pensjonskonto (IRA).
Også noen 401 (k) planer har arbeidsgiverkamper. Hvis arbeidsgiveren tilbyr en, vil den matche bidragene dine opp til en angitt grense. Pensjoner har derimot ikke arbeidsgiverkamper, siden alle pengene i fondet kommer fra arbeidsgiveren.
Pensjoner og trygd
Personer som har pensjon fra en offentlig arbeidsgiver, er kanskje ikke kvalifisert til å motta trygdeytelser, eller de kan bare motta delvis ytelser . Dette er fordi noen arbeidstakere i offentlig sektor som har pensjoner å se frem til, ikke er underlagt sosialforsikrings lønnsskatt. Fordi de ikke betaler inn i fondet, mottar de ikke fulle fordeler.
Hvis du jobbet en del av karrieren din i privat sektor, men også brukte tid på å jobbe en offentlig jobb med pensjon , gjør deg opptatt av Social Security Security Windfall Elimination Provision (WEP). WEP begrenser pensjonsytelser for trygd for personer som også har pensjonsinntekt. Det er også Statens pensjonsforskyvning (GPO), som begrenser ektefelle- eller etterlattefordelene som er tilgjengelige for personer som har statlig pensjonsinntekt.
Formålet med WEP og GPO er å gjøre trygdeytelser som gjelder mer rettferdig styret. År du bruker en offentlig jobb, teller i sin tur for ingenting, noe som betyr at du er arbeidsledig. Og siden sosialforsikring baserer fordeler på en persons 35 år med mest inntjenende arbeid, vil offentlige arbeidstakere motta enten begrensede fordeler eller ingen i det hele tatt.
GPO og WEP sparer trygdepenger, som alltid er store bekymring i Washington, DC Uansett hvordan du føler om GPO og WEP, er det viktig å være klar over hvordan de to bestemmelsene kan påvirke pensjonsplanene dine.
Hvis du hadde en statlig jobb med god lønn, du har sannsynligvis andre fordeler å stole på. Av denne grunn bestemte Kongressen at du kunne klare deg uten noen trygdeytelser, forutsatt at den offentlige pensjonen din allerede ga pensjonsinntekt fra statskassen.
Hva er risikoen med en pensjonsplan?
Selv om tilgang på pensjon har mange fordeler, er ingen pensjonsplan uten risiko. I motsetning til en 401 (k) plan eller IRA, har du ikke noe å si for hvordan selskapet ditt investerer pengene i pensjonsfondet ditt. Hvis forvalteren av fondet tar dårlige investeringsbeslutninger, kan det potensielt føre til utilstrekkelige midler for den totale pensjonen. Dette vil antagelig føre til en reduksjon av ytelsene dine uten advarsel.
En annen risiko for å ikke ha kontroll er at selskapet ditt kan endre vilkårene i pensjonsplanen din. Spesielt kan det redusere prosentandelen av lønn for hver mottaker, noe som vil resultere i et nedsatt ytelsesbeløp. Ettersom pensjoner er mye dyrere for arbeidsgivere enn de fleste alternativer, er det i din arbeidsgivers interesse å minimere kostnadene. Når det gjelder offentlige pensjoner, er det også en risiko for at staten eller kommunen vil støte på økonomiske problemer og erklære konkurs, noe som kan føre til reduserte ytelser for deltakere i pensjonsplanen.
Av disse grunner er det best å spare på egen hånd som et supplement til pensjonen. Du vil ikke stole på å ha en komfortabel pensjon og deretter være uventet kort med midler.
Bottom line
I dagens pensjonslandskap, hvor innskuddsbaserte planer hersker, er det enkelt å føler deg nostalgisk for pensjoner. Ville det ikke vært hyggelig å ha en garantert inntektsstrøm for livet? Men pensjoner har risiko. Den største for arbeidstakere i privat sektor er at deres selskap – og pensjon – vil stenge. Føderalt forsikrede betalinger vil sparke inn, men hvis pensjonen hadde utilstrekkelig finansiering, kan de ansatte få mindre enn de regnet med.
Tips for å forberede seg på pensjon
- Ikke vær redd for å få profesjonell hjelp med pensjonsplanene dine. En finansiell rådgiver kan hjelpe deg med å sørge for at du er på farten for en komfortabel pensjon. Heldigvis trenger det ikke å være vanskelig å finne den rette økonomiske rådgiveren. SmartAssets gratisverktøy matcher deg med økonomiske rådgivere i ditt område på fem minutter. Kom i gang nå.
- Prøv å maksimere bedriftens 401 (k) -kamp. Kampen er gratis penger. Det er en enkel måte å øke reiregget ditt på. For å finne ut hvor stort reiregget må være, bruk pensjonskalkulatoren vår, som tar hensyn til selv lokale skatter.