Strategier för att maximera din 401 (k)

Om du är bland de miljoner amerikaner som bidrar till en 401 (k) plan, får du ett kvartals kontoutdrag som består av tråkig, obegriplig prosa. / p>

Låt oss översätta. Du kanske tycker att det hjälper dig att göra dina initiala investeringsval och revidera dem vid behov. För att maximera din 401 (k) måste du förstå vilka typer av investeringar som erbjuds, som är bäst lämpade för dig, och hur du hanterar kontot framöver, bland andra strategier.

Fonder som erbjuds i 401 (k) s

Fonder är de vanligaste investeringsalternativen som erbjuds i 401 (k) planer, även om vissa börjar erbjuda börshandlade fonder (ETF: er). Fonderna spänner från konservativa till aggressiva, med mycket grad es däremellan. Fonder kan beskrivas som balanserade, värde eller måttliga. Alla de stora finansföretagen använder liknande formuleringar.

Konservativ fond

En konservativ fond undviker risker genom att hålla fast vid högkvalitetsobligationer och andra säkra investeringar. Dina pengar kommer att växa långsamt och förutsägbart och du tappar sällan de pengar du lägger in, utan en global katastrof.

Value Fund

Ett värde fonden ligger mitt i riskområdet och investerar mestadels i solida, stabila företag som är undervärderade. Dessa undervärderade företag betalar vanligtvis utdelning men förväntas bara växa blygsamt.

Balanserad fond

En balanserad fond kan lägga till några fler riskabla aktier till en mix av mestadels värdeaktier och säkra obligationer, eller vice versa. Termen ”måttlig” avser en måttlig risknivå i investeringsinnehaven.

Aggressiv tillväxtfond

En aggressiv tillväxtfond letar alltid efter nästa Apple (AAPL) men kan hitta nästa Enron istället. Du kan bli rik snabbt eller fattigt snabbare. Faktum är att över tiden kan fonden svänga vilt mellan stora vinster och stora förluster.

Specialiserade fonder

Mellan alla ovanstående finns oändliga variationer. Många av dessa kan vara specialfonder som investerar i tillväxtmarknader, ny teknik, verktyg eller läkemedel.

Target-Date Fund

Baserat på din förväntade pension kan du välja en måldatumfond som är avsedd att maximera din investering vid den tiden. Det är ingen dålig idé. När fonden närmar sig tidsramen för måldatum, rör sig investeringarna mot den konservativa änden av investeringsspektret. Se upp för avgifter med dessa medel. Vissa är högre än genomsnittet.

Vad du bör tänka på innan du investerar

Du behöver inte bara välja en fond. I själva verket bör du sprida dina pengar runt flera fonder. Hur du delar upp dina pengar – eller din tillgångstilldelning – är ditt beslut. Det finns dock några saker du bör tänka på innan du investerar.

Risktolerans

Den första överväganden är mycket personlig, din så kallade risktolerans. Bara du är kvalificerad att säga om du gillar tanken på att ta en flygare eller om du föredrar att spela det säkert.

Investerarens ålder

Nästa övervägande är din ålder, specifikt hur många år du är från pension. Den grundläggande tumregeln är att en yngre person kan investera en större andel i mer riskfyllda aktiefonder. I bästa fall kan fonderna löna sig stora. I värsta fall finns det är det dags att få tillbaka förluster, eftersom pensionen ligger långt framåt.

Samma person bör gradvis minska innehaven i riskabla fonder och flytta till säkra tillflyktsorter när pensionen närmar sig. I det ideala scenariot, den äldre investeraren har lagt ned de stora tidiga vinsterna på ett säkert ställe, samtidigt som de fortfarande lägger till pengar för framtiden.

Den traditionella regeln var att andelen av dina pengar som investerats i aktier ska lika med 100 minus din ålder. På senare tid har siffran reviderats till 110 eller till och med 120, eftersom den genomsnittliga livslängden har ökat.

Gener allierat, 120 minus din ålder är något mer exakt med tanke på hur mycket längre människor lever idag, säger Mark Hebner, författare till ”Index Funds: The 12-Step Recovery Program for Active Investors” och grundare och president för Index Fund Advisors, Inc., i Irvine, Kalifornien.

Ändå rekommenderar Hebner inte att enbart förlita sig på denna metod.Han föreslår att man använder en riskkapacitetsundersökning för att bedöma det korrekta förhållandet mellan aktier och obligationer för investerare.

Om du behöver ytterligare incitament kan det hjälpa att veta att experter sätter 10% av löpande inkomst som en tumregel för hur mycket du ska avsätta för pension. De föreslår också så mycket som 15% behövs för att komma på rätt spår om du har bidragit mindre eller behöver studsa tillbaka från bakslag, till exempel lågkonjunktur 2008.

Pensionering Summa behövs

Som en allmän tumregel rekommenderar många finansiella rådgivare att ha tillräckligt med sparade i pensionsfonder plus andra inkomstkällor, såsom socialförsäkring eller pension, för att ersätta 80% av din inkomst före pension Om du har bestämt hur mycket du kommer att få från andra inkomstkällor kan du använda en försiktig uppskattning av ungefär 5–6% i årlig avkastning från din 401 (k) för att ta reda på vilken typ av balans du behöver för att generera ytterligare inkomst för att uppnå 80%.

Ett annat snabbt och enkelt sätt att uppskatta det belopp du behöver spara är att ta din inkomst före pensionen och multiplicera den med 12. Så, till exempel, om du tjänade 50 000 $ per år och funderade på pension, borde du spara cirka 600 000 $ i din 401 (k ).

En mer omfattande metod skulle vara att använda en ”pensionskalkylator.” Många, om inte alla, av de finansinstitut som hanterar 401 (k) planer erbjuder online, interaktiva verktyg för pensionsräknare som låter dig använda olika antaganden och automatiskt beräkna det sparbesparingsbelopp som krävs för att uppnå dina mål. De har vanligtvis också kunniga representanter som leder dig igenom processen. Du bör utnyttja dessa resurser om de är tillgängliga för dig, förutsatt att du inte redan har en ekonomisk rådgivare.

Beslut om diversifiering

Du förmodligen redan vet att spridning av ditt 401 (k) kontosaldo över en mängd olika investeringstyper är bra. Diversifiering hjälper dig att fånga avkastning från en blandning av investeringar – aktier, obligationer, råvaror och andra – samtidigt som du skyddar ditt saldo mot risken för en nedgång i någon tillgångsklass.

Dina beslut börjar med att välja en tillgångsallokering närmar dig kan leva med under upp och ner marknader, säger Stuart Armstrong, en finansiell planerare i Boston med Centinel Financial Group. Därefter handlar det om att bekämpa mptation till marknadstid, handla för ofta eller tro att du kan överlista marknaderna. Granska dina tillgångstilldelningar regelbundet, kanske årligen, men försök att inte hantera dem.

Vissa experter rekommenderar att du säger nej till företagets lager, vilket koncentrerar din 401 (k) portfölj för snävt och ökar risken att en baisseartad körning på aktierna kan utplåna en stor del av ditt sparande. Intjäningsbegränsningar kan också hindra dig från att hålla på aktierna om du lämnar eller byter jobb, vilket gör att du inte kan kontrollera tidpunkten för dina investeringar. Om du är hausse på ditt företag och känner att du vill investera i aktien är den allmänna tumregeln att inte ha mer än 10% av din portfölj bestående av företagsaktier.

Undvik att välja medel med höga avgifter

Det kostar pengar att köra en 401 (k) plan. Avgifterna kommer vanligtvis från din investeringsavkastning. Tänk på följande exempel publicerat av Department of Labor.

Säg att du börjar med en balans på 401 (k) på $ 25.000 som genererar en 7% genomsnittlig årlig avkastning under de kommande 35 åren . Om du betalar 0,5% i årliga avgifter och kostnader växer ditt konto till 227 000 $. Om du höjer avgifterna och utgifterna till 1,5% kommer du bara att uppgå till endast 163 000 USD – lämna effektivt ytterligare 64 000 USD till betalningsadministratörer och investeringsföretag.

Du kan inte undvika alla avgifter och kostnader som är förknippade med din 401 (k) plan. De bestäms av det avtal som din arbetsgivare gjorde med det finansiella företag som förvaltar planen. Arbetsdepartementet har regler som kräver att arbetstagare får information på avgifter och avgifter så att de kan fatta välgrundade investeringsbeslut.

I grund och botten genererar verksamheten med att driva din 401 (k) två uppsättningar räkningar – planera kostnader som du kan inte undvika, och fondavgifter, som är beroende av de investeringar du väljer. Den förra betalar för det administrativa arbetet med att ta hand om själva pensionsplanen, inklusive att hålla reda på avgifter och deltagare. Den senare inkluderar allt från handelsprovisioner till betalande portföljförvaltare löner för att dra i spakarna och fatta beslut s.

Bland dina val, undvik medel som tar ut de största förvaltningsavgifterna och försäljningsavgifterna. Aktivt förvaltade fonder är de som anställer analytiker för att genomföra värdepappersundersökningar. Denna forskning är dyr och det driver upp förvaltningsavgifterna, säger James Twining, CFP, VD och grundare, Financial Plan Inc., i Bellingham, Washington.

Indexfonder i allmänhet har de lägsta avgifterna eftersom de kräver liten eller ingen praktisk hantering av en professionell. Dessa medel investeras automatiskt i aktier i de företag som utgör ett aktieindex, som S & P 500 eller Russell 2000, och ändras bara när dessa index ändras. Om du väljer välskötta indexfonder bör du se till att inte betala mer än 0,25% i årliga avgifter, säger Morningstar-redaktören Adam Zoll. Som jämförelse kan en relativt sparsam aktivt förvaltad fond ta ut 1% per år.

Hur mycket ska jag investera?

Om du är många år från pensionering och kämpar med här-och-nu kanske du tycker att en 401 (k) -plan bara inte är en prioritet. Men kombinationen av en arbetsgivarmatchning (om företaget erbjuder det) och en skattefördel gör det oemotståndligt.

När du precis har börjat kan det uppnåbara målet vara en minsta betalning till din 401 (k) plan. minimum bör vara det belopp som kvalificerar dig för hela matchningen från din arbetsgivare. För att få hela skattesparandet måste du bidra med det årliga maximala bidraget.

Källa: American Benefits Council

Dessa dagar bidrar majoriteten av arbetsgivarna med mindre än 50 cent för varje dollar som anställd sätter in, upp till 6% av lönen. Det är en lönebonus på nästan 3%. Dessutom minskar du effektivt din federala skattepliktiga inkomst med det belopp du bidrar med till planen.

När pensionen närmar sig kan du kanske börja skjuta bort en större procent av din inkomst. Visst är tidshorisonten inte lika avlägsen, men dollarbeloppet är förmodligen mycket större än tidigare år, med tanke på inflation och löntillväxt. För 2020 och 2021 kan skattebetalare bidra med upp till 19 500 dollar i inkomst före skatt, medan personer över 50 år kan bidra med ytterligare 6 500 dollar.

Dessutom när du är nära pension , det här är en bra tid att försöka minska din marginalskattesats genom att bidra till ditt företags plan 401 (k). När du går i pension kan din skattesats sjunka, så att du kan ta ut dessa medel till en lägre skattesats, säger Kirk Chisholm, förmögenhetschef på Innovative Advisory Group i Lexington, Massachusetts.

Extra fördelar för sparare med lägre inkomster

Den federala regeringen är så het att marknadsföra pensionssparande att det ger ytterligare en fördel för människor som har lägre inkomster, och det är inte så lågt. Kallas spararens skattekredit, det kan höja din återbetalning eller sänka den skatt du är skyldig genom att kompensera en procentsats (upp till 50%) av de första 2 000 $ (4 000 $ om du gifter dig gemensamt) som du lägger i din 401 (k), IRA eller liknande skattefördelade pensionsplaner.

Denna kompensation är ett tillägg till de vanliga skattefördelarna med dessa planer. Storleken på procentsatsen beror på skattebetalarens justerade årets bruttoinkomst.

Inkomstgränserna för spararens skattekredit ökar 2021. För enskilda skattebetalare (eller en gift person som ansöker separat) 33 000 dollar (år 2020 var det 32 000 dollar), och för gifta par som ansöker gemensamt går det upp till 66 000 dollar år 2021 från 65 000 dollar år 2020, och för hushållschefer uppgår det till 49 500 dollar 2021, upp från 48 750 dollar år 2020.

Efter upprättandet av planen

När din portfölj är på plats, övervaka dess resultat. Tänk på att olika sektorer på aktiemarknaden inte alltid rör sig i låst steg. Till exempel, om din portfölj innehåller både stora aktier och små aktier, är det mycket troligt att portföljen kommer att växa snabbare än den stora kapitalandelen. Om detta inträffar kan det vara dags att balansera om din portfölj genom att sälja några av dina småkapitalandelar och återinvestera intäkterna i stora aktier.

Även om det kan verka motsatt. -intuitivt att sälja den bäst presterande tillgången i din portfölj och ersätta den med en tillgång som inte har presterat lika bra, kom ihåg att ditt mål är att behålla din valda tillgångsallokering. När en del av din portfölj växer snabbare än en annan, är din tillgångsallokering snedställd till förmån för den bäst presterande tillgången. Om inget om dina ekonomiska mål har förändrats är det en sund investeringsstrategi att balansera om för att behålla önskad tillgångsallokering.

Och håll händerna borta från det. Att låna mot 401 (k) tillgångar kan vara frestande om tiderna blir trånga.Om du gör detta upphävs faktiskt skattefördelarna med att investera i en förmånsbestämd plan eftersom du måste betala tillbaka lånet i dollar efter skatt. Dessutom kommer du att ränta och eventuellt avgifter på lånet.

Motstå alternativet, säger Armstrong. Behovet av att låna från din 401 (k) är vanligtvis ett tecken på att du behöver göra ett bättre jobb med att planera en kontantreserv, spara eller minska utgifterna och budgetera för livsmål.

Vissa hävdar att det är ett bra sätt att bygga upp din portfölj att betala dig tillbaka med ränta, men en mycket bättre strategi är inte att förstöra utvecklingen av din långsiktiga sparfordons tillväxt.

Ta din 401 (k) med dig

De flesta kommer att byta jobb mer än ett halvt dussin gånger under en livstid. dem kommer att ta ut sina 401 (k) planer varje gång de flyttar. Detta är en dålig strategi. Om du tar ut pengar varje gång har du inget kvar när du behöver det – särskilt med tanke på att du betalar skatt på fonderna plus en 10% tidig uttagsstraff om du är under 59½. Även om ditt saldo är för lågt för att behålla planen kan du rulla pengarna till en IRA och låta dem fortsätta växa.

Om du flyttar till en nytt jobb kan du också kunna rulla över pengarna från din gamla 401 (k) till din nya arbetsgivares plan, om företaget tillåter detta. Oavsett vilket val du gör, var noga med att göra en direkt överföring från din 401 (k) till IRA eller det nya bolagets 401 (k) för att undvika risk för skatteböter.

Slutsatsen

Att bygga en bättre landningsbana till pension eller till ekonomiskt oberoende börjar med att spara. Metoden ”betala själv först” fungerar bäst, och det är en anledning till att din arbetsgivares 401 (k) plan är sådan ett bra ställe att spara pengar, säger Charlotte Dougherty, CFP, grundare av Dougherty & Associates i Cincinnati, Ohio.

När du komma förbi det dödlösa prosaet i finansbolagets litteratur, kan du verkligen vara intresserad av de många olika investeringar som en 401 (k) plan öppnar för dig. Hur som helst, du kommer att njuta av att se boet växa från kvartal till kvartal.