Det finns flera typer av pensionskonton att välja mellan, men förutsatt att du inte är egenföretagare har du antagligen antingen 401 (k) eller 403 (b) som ditt primära pensionskonto . Även om dessa planer är likartade har de viktiga skillnader som du bör vara medveten om, särskilt om du flyttar från en arbetsgivare som erbjuder en till en arbetsgivare som erbjuder den andra. Läs mer om en 403 (b) mot en 401 (k) .
Hur en 401 (k) fungerar
A 401 (k) är en pensionsplan som främst erbjuds av vinstdrivande företag för att hjälpa anställda att spara För decennier sedan erbjöd de flesta företag sina anställda pensioner, som är pågående pensionsutbetalningar garanterade av en arbetsgivare.
Så småningom godkände kongressen inkomsterlagen från 1978, som är när avsnitt 401 (k) i skattekoden föddes. Inom två år efter att IRS utfärdade föreslagna förordningar som sanktionerade med anställdas lönesänkningar som pensionsplaner, erbjöd nästan hälften av alla stora företag 401 (k) eller övervägde det. Från och med 2020 investerades mer än 6,3 biljoner USD i 401 (k) planer.
A 401 (k) är en kvalificerad plan, vilket innebär att din företaget får en skattefördel för att bidra med pengar till kontot för dina räkning och du kan bidra med en del av din lönecheck till planen innan IRS beskattar medlen.
Kvalificerade planer tillåter dig att bidra med upp till 19 500 dollar 2020 och 2021. Du kan inte ta ut pengar ur de flesta 401 (k) planer förrän du fyller 59 ½ eller uppfyller vissa IRS-villkor, och du måste börja ta uttag efter 72 års ålder, eller 70 ½ om du nådde den åldern före 1 januari 2020. Roth 401 (k) planer har olika regler.
401 (k) s och andra företag- sponsrade pensionsplaner begränsar också de investeringsval du har. Till skillnad från en IRA, där du kan välja mellan de flesta typer av traditionella investeringsprodukter, hade den genomsnittliga 401 (k) -planen 2016 bara 27 val. Avgifter äter också i din balans. Beroende på planens kvalitet kan det hända att du sitter fast med mindre än idealiska alternativ ur ett avgiftsperspektiv.
Hur en 403 (b) fungerar
Ur en genomsnittlig medarbetares perspektiv är det få skillnader mellan en 401 (k) och en 403 (b). I allmänhet erbjuder ideella organisationer, inklusive skolor, sjukhus och religiösa grupper, sina anställda 403 (b) pensionskonton istället för 401 (k) -konton. För vinstdrivande företag kan inte erbjuda en 403 (b).
Precis som en 401 (k) tillåter 403 (b) dig att göra uppskjuten skatt Det har också samma avgiftsgränser och kommer med samma uttagsregler som 401 (k). Det är en skillnad som gäller för en liten delmängd av anställda – om du har 15 års tjänst och ditt företag anses vara ett ” kvalificerad organisation ”, kan du vara berättigad att bidra med ytterligare 3000 USD till en 403 (b). Detta är inte tillgängligt med en 401 (k).
En annan skillnaden mellan en 401 (k) och en 403 (b) är investeringsvalen. Även om de flesta 401 (k) planer erbjuder olika typer av fonder som sina investeringsval, har 401 (k) planer möjlighet att erbjuda andra val. 403 (b) planer kan bara erbjuda fonder och livräntor. 403 (b) s är mer begränsade för investeringsalternativ än 401 (k) s, men i praktiken är det inte mycket skillnad.
403 (b) har fått rykte om att ha högre avgifter än 401 (k) s, men de senaste trenderna har 403 (b) planer framkommit med lägre avgifter.
403 (b) mot 401 (k): Vilket är bättre?
Det finns några andra fördelar för ideella organisationer som kan göra 403 (b) mer attraktiva, men för den stora majoriteten av de anställda spelar ingen roll vilken typ av plan. Det ena är inte bättre än det andra.
Istället för att utvärdera en 403 (b) mot en 401 (k), utvärdera investeringsalternativen i planen. Ju större företaget är, desto lägre planavgifter eftersom det är fler som deltar, vilket minskar kostnaderna. Om du arbetar för ett litet företag, överväga lägre kostnad indexfonder som ett investeringsalternativ istället för att placera pengar i högre prissatta aktivt förvaltade fonder.
Hur som helst, om ditt företag matchar ditt insättningar, överväga att delta i planen upp till det högsta belopp som de matchar. Därefter öppnar du en IRA om planens avgifter är höga eller om du vill diversifiera dina investeringar till alternativ som inte finns i din 401 (k) eller 403 (b).
Viktiga avhämtningar
- 401 (k) s erbjuds av vinstdrivande företag.
- 403 (b) s erbjuds av ideella företag organisationer.
- Båda erbjuder skattefördelade pensionssparande.
- Du kan välja mellan ett begränsat utbud av investeringsalternativ i båda typerna av planer.
- 401 (k) s och 403 (b) s är lika; den ena är inte nödvändigtvis bättre än den andra.