Szeretne meggazdagodni?
Akkor csak folytatnia kell a jövedelemtermelő eszközök sokféleségének megvásárlását.
Bár ez a tanács elég könnyűnek hangzik, a legnehezebb része annak eldöntésekor, hogy milyen jövedelemtermelő eszközöket birtokoljon.
A legtöbb befektető ritkán vállalkozik múltbeli részvényekre és kötvényekre, amikor befektetési portfóliót hoz létre. És nem hibáztatom őket. Ez a két eszközosztály meglehetősen népszerű és kiváló jelölt a vagyonépítésre. A részvények és a kötvények azonban csak a befektetési jéghegy csúcsa. Ha valóban komolyan gondolja vagyonának gyarapítását, akkor fontolja meg mindazt, amit a befektető világ kínál.
Ennek érdekében összeállítottam a 9 legjobb jövedelemtermelő eszköz listáját, amelyet felhasználhat hogy gyarapítsd vagyonodat. Vegye figyelembe, hogy ez a lista nem ajánlás, hanem kiindulópont a további kutatásokhoz. Mivel nem tudom a jelenlegi körülményeidet, nem tudom megmondani, hogy a következő eszközök közül melyik lenne megfelelő az Ön számára.
Személy szerint a 9 eszközosztály közül csak négy vagyok az alábbiakban felsoroljuk, mert néhányuknak nincs értelme számomra (legalábbis ebben az időpontban). Azt tanácsolom, hogy teljesen értékelje az egyes eszközosztályokat, mielőtt bármit hozzáadna / eltávolítana a portfóliójából.
Ezzel együtt kezdjük mindannyiuk nagyapjával …
Részvények / Részvények
Ha egy eszközosztályt kellene választanom, hogy mindet uralkodjam, akkor a részvények mindenképpen az lennének. A részvények, amelyek a vállalkozás saját tőkéjét (azaz tulajdonjogát) képviselik, nagyszerűek, mert hosszú távon a vagyon létrehozásának egyik legmegbízhatóbb módja. Olvassa el az Optimisták diadala: 101 éves globális befektetési hozam vagy készletek hosszú távon vagy gazdagság, háború, & bölcsesség című cikket, és ugyanazt az üzenetet fogja kapni – a részvények hihetetlen befektetés .
És nem csak a részvényekre gondolok az Egyesült Államokban sem. Amint azt már korábban kiemeltem, a történelem nyilvántartása azt mutatja, hogy a részvények az egész világon képesek hosszú távú következetes hozamot produkálni:
Természetesen lehetséges, hogy a 20. század csapnivaló volt, és a jövőbeli részvényhozamok kárhoztatottak? Igen, de nem fogadnék rá.
Ennél is fontosabb, hogy a részvények elképesztő befektetésnek számítanak, mert nem igényelnek folyamatos karbantartást az Ön részéről. Te birtokolod a vállalkozást és aratod a jutalmat, miközben valaki más (azaz a vezetőség) irányítja az üzletet helyetted.
Szóval, hogyan vásárolsz részvényeket? Nos, vásárolhat egyedi részvényeket (amelyeket általában nem ajánlok), vagy vásárolhat olyan alapot, amely szélesebb részvénykitettséggel jár. Például egy S & P 500 indexalap amerikai részvénypiaci kitettséggel jár, míg a “Total World Stock Index Fund” globális részvénykitettséggel jár.
Természetesen a vélemények abban különböznek, hogy mely részvényekkel kell rendelkeznie. Vannak, akik szerint a méretre kell összpontosítani (azaz a kisebb részvényekre), mások szerint az értékelésekre kell összpontosítania (azaz az értékpapírokra), mások szerint pedig a ártrendek (azaz lendületes részvények). Vannak még mások, amelyek szerint a gyakori osztalékot fizető részvények birtoklása a vagyon biztos útja. Emlékeztetőül: az osztalék csak egy vállalkozás nyeresége, amelyet a részvényeseinek (azaz Önnek) fizetnek ki. . Tehát, ha egy vállalkozás 5% -át birtokolod, amely összesen 1 millió dollár osztalékot fizet, akkor 50 000 dollárt kapsz. Nagyon szép, mi?
Függetlenül attól, hogy milyen részvénystratégiát választ, némi kitettséggel Ez az eszközosztály a legfontosabb rész. Személy szerint amerikai részvények, fejlett piaci részvények és feltörekvő piaci részvények állnak a rendelkezésemre három különböző tőzsdei ETF-ből származó társaságok, valamint egy maroknyi pozíciók kisebb, értékű részvények felé dőlve. Ez az optimális mód a részvényekbe történő befektetésre? Valószínűleg nem. De ez nekem működik, és hosszú távon jól kell teljesítenie.
Mindazonáltal a dicséret ellenére, amit most adtam a részvényeknek, ezek nem halvány szívűek. Amint azt egyszer elmondtam:
A részvények esetében arra kell számítani, hogy 50% + árcsökkenés évszázadonként párszor, 30% -os csökkenés 4-5 év, és legalább minden második évben 10% -os árcsökkenés.
A részvények e rendkívül ingatag jellege miatt nehezen tarthatók turbulens időkben. Az, hogy egy évtizedes növekedés napok alatt eltűnik, még a legtapasztaltabb befektetők számára is zsigeri lehet. De ami ezeket a hanyatlásokat különösen aggasztóvá teszi, amikor inkább az érzelmek megváltoztatásán alapulnak, nem pedig az alapul szolgáló változásokon.
Az ilyen érzelmi ingadozások elleni küzdelem legjobb módja, ha hosszú távra koncentrálunk. Ez ugyan nem garantálja a hozamot (azaz lásd Japánt), de a történelem bizonyítéka arra enged következtetni, hogy az idő a tőzsdei befektető barátja, nem ellensége.
Részvények / részvények összefoglalása
- Átlagos összesített éves hozam: 8% -10%
- Előnyök: Magas történelmi hozam. Könnyen birtokolható és kereskedhető. Alacsony karbantartás (azaz valaki más vezeti az üzletet).
- Hátrányok: Nagy volatilitás. Az értékelések az érzelmek, nem pedig a fundamentumok alapján gyorsan változhatnak.
Kötvények
Most, hogy megvitattuk a részvények magasan repülő világát, beszéljük meg a sokkal nyugodtabb világot. kötvények.
A kötvények pusztán kölcsönök, amelyeket befektetőtől kölcsönfelvevőnek nyújtanak, és amelyeket egy bizonyos időtartamra (azaz futamidőre / futamidőre) vissza kell fizetni. Sok kötvény időszakos fizetéseket (azaz kuponokat) igényel a befektetőnek a kölcsön futamideje alatt, mielőtt a teljes tőkeegyenleget visszafizetnék a futamidő végén.
A hitelfelvevő lehet magánszemély, vállalkozás vagy kormány. Legtöbbször, amikor a befektetők kötvényeket tárgyalnak, az amerikai kincstári kötvényekre, vagy olyan kötvényekre hivatkoznak, ahol az amerikai kormány a hitelfelvevő. Az amerikai kincstári kötvények különböző lejáratúak / futamidejűek, és az elnevezésük hosszától függően eltérő néven szerepelnek:
- A kincstárjegyek 1-12 hónap alatt lejárnak
- a kincstári kötvények 2-10 év
- A kincstári kötvények 10-30 év múlva lejárnak
Az egyes kamatfizetésekre az amerikai államkötvények után fizetett kamatlábakat itt találja meg.
Az Egyesült Államok kincstári kötvényei mellett vásárolhat külföldi államkötvényeket, vállalati kötvényeket (vállalkozásoknak nyújtott hitelek) és önkormányzati kötvényeket (helyi / állami kormányoknak nyújtott kölcsönök). Bár az ilyen típusú kötvények általában nagyobb kamatot fizetnek, mint az Egyesült Államok kincstári kötvényei, általában kockázatosabbak.
Miért kockázatosabbak, mint az amerikai kincstári kötvények? Mivel az Egyesült Államok kincstára a hitelképesebb hitelfelvevő a bolygón. Mivel az amerikai kormány csak tetszés szerint kinyomtathatja azokat a dollárokat, amelyekkel tartozik, bárki, aki kölcsönad nekik, gyakorlatilag garantáltan visszakapja a pénzét. Ez nem feltétlenül igaz, ha külföldi kormányokról, helyi önkormányzatokról vagy vállalatokról van szó.
Ezért szoktam csak az Egyesült Államok kincstári kötvényeibe fektetni. Ha nagyobb kockázatot akarnék vállalni a portfóliómban, akkor nem vállalnám a kötvényeimmel. Megértem, hogy a jelenlegi alacsony hozamok mellett (pl. A tízéves kincstárak évente ~ 0,7% -ot fizetnek) meg kell felelni a magasabb hozamú kötvények birtoklásának, de szerintem nem csak a hozam számít .
Tulajdonképpen a kötvényeket jövedelemtermelő eszközként ajánlom, az egyéb általuk bemutatott ingatlanok miatt. Különösen a kötvények:
1. Hajlamos emelkedni, amikor a részvények (és egyéb kockázatos eszközök) esnek.
2. “Száraz port” tud biztosítani a portfólió egyensúlyának helyreállításakor.
3. Legyen egyenletesebb a jövedelemáram, mint a többi eszköznél.
A részvényekkel és más kockázatos eszközökkel ellentétben a kötvények volatilitása alacsonyabb, ami következetesebbé és megbízhatóbbá teszi őket a legnehezebb idõszakokban is. Amint nemrég bemutattam, azok a több kötvényt tartalmazó portfóliók (azaz a kincstárak) jobban teljesítettek a 2020-as koronavírus összeomlásakor:
Ennél is fontosabb, hogy azok, akiknek voltak kötvényeik és képesek voltak egyensúlyba lépni a baleset során, még nagyobb hasznot láttak az ezt követő fellendülés során. A kincstári kötvényeim miatt volt szerencsém egyensúlyba lépni a legutóbbi piaci mélypont napján. Igen, ez az időzítés szerencsés volt, de a kötvények birtoklása elsősorban nem az volt.
Tehát hogyan lehet kötvényeket vásárolni? Választhat, hogy közvetlenül vásárol egyedi kötvényeket, de azt javaslom, hogy kötvényalapokon keresztül vásárolja meg őket, mert ez sokkal könnyebb.Ha úgy gondolja, hogy az egyes kötvények birtoklása valahogy eltér a kötvényekétõl egy alapban kérjük, olvassa el ezt és ezt, hogy meggyőzze magát az ellenkezőjéről.
Függetlenül attól, hogy milyen típusú kötvényeket kíván vásárolni, azok a növekedés biztosításán túl fontos szerepet játszhatnak portfóliójában. A régi mondás szerint:
Részvényeket vásárolunk, hogy jól tudjunk enni, de kötvényeket vásárolunk, hogy jól tudjunk aludni.
Kötvények összefoglalása
- Átlagos összesített éves hozam: 2% -4% (valószínűleg alacsonyabb a mai alacsony kamatozású környezetben)
- Előnyök: Alacsonyabb volatilitás. Jó az egyensúly helyreállításához. Alapvető biztonság.
- Hátrányok: Alacsony hozam, különösen infláció után. Alacsony kamatozású környezetben nem kiváló jövedelem.
Befektetési / üdülési ingatlanok
A részvények és kötvények területén kívül a következő legnépszerűbb jövedelem- az eszközök előállítása befektetési / üdülési ingatlan.
A befektetési célú ingatlan birtoklása nagyszerű lehet, mert nem csak a kikapcsolódáshoz nyújt helyet, hanem plusz bevételre is szert tesz. Ha megfelelően kezeli az ingatlant, akkor más emberek (azaz bérlők) segítenek a jelzálog törlesztésében, miközben élvezheti az ingatlan hosszú távú drágulását. Ezenkívül, ha az ingatlan megszerzésekor pénzt tudott kölcsönkérni, akkor a megtérülés a hozzáadott tőkeáttétel miatt kissé magasabb lesz.
Ha ez túl jól hangzik ahhoz, hogy igaz legyen, az azért van.Noha a nyaralókölcsönzés birtoklásának számos előnye van, ez is sokkal több munkát igényel, mint sok más eszköz, amelyet “beállíthat és elfelejthet”. A befektetési / üdülési ingatlan tulajdonjogához meg kell adni az emberekkel (pl. Bérlőkkel) való foglalkozást, az ingatlan felsorolását, a folyamatos karbantartást és még sok minden mást. Mindezek során szembe kell néznie azzal a további stresszzel is, hogy más felelősség terheli a mérleged.
Ha ez jól megy, egy befektetési ingatlan birtoklása csodálatos lehet, különösen akkor, ha a pénz legnagyobb részét kölcsönvette a vásárlás finanszírozására. Amikor azonban rosszul mennek a dolgok, mint 2020-ban Amit sok AirBnb vállalkozó tanult ebben az évben, a nyaralás nem mindig olyan egyszerű.
Bár a befektetési célú ingatlanok megtérülése jóval magasabb lehet, mint a részvények / kötvények, ezek a hozamok szintén megkövetelik sokkal többet kell keresniük. Ha valaki olyan ember, aki jobban akarja irányítani a befektetéseit, és mint az ingatlanok kézzelfoghatósága, akkor a befektetési / üdülési célú ingatlant portfóliójának tekintse.
Befektetési / üdülési ingatlanok összefoglalása
- Átlagos összesített éves hozam: 12% -15% (az adott körülményektől függően sokkal magasabb / alacsonyabb lehet)
- Előnyök: Nagyobb hozam, mint más hagyományosabb eszközosztályoknál, különösen tőkeáttétel alkalmazásakor.
- Hátrányok: Az ingatlan és a bérlők kezelése fejfájást okozhat. Kevésbé diverzifikált.
Ingatlanbefektetési alapok (REIT)
Ha tetszik az ingatlan tulajdonának gondolata, de gyűlöli az önkezelés ötletét, akkor az ingatlanbefektetési bizalom (REIT) megfelelő lehet az Ön számára. A REIT olyan üzlet, amely ingatlantulajdonokat birtokol és kezel, valamint az ingatlanokból származó jövedelmet kifizeti tulajdonosainak. Valójában a REIT-ek törvény szerint kötelesek az adóköteles jövedelmük legalább 90% -át osztalékként kifizetni részvényeseiknek. Ez a követelmény teszi a REIT-eket a piac egyik legmegbízhatóbb jövedelemtermelő eszközévé.
Azonban nem minden REIT azonos. Vannak olyan lakóingatlanok, amelyek bérházakat, hallgatói lakóházakat, gyártott otthonokat és családi házakat birtokolhatnak, valamint kereskedelmi irodák, amelyek irodaházakat, raktárakat, üzlethelyiségeket és egyéb kereskedelmi ingatlanokat birtokolhatnak. Ezenkívül a REIT-ek nyilvános, zárt vagy nyilvános kereskedelem nélkül is felajánlhatók: .
- Aki széles tőzsdeindex-alapot birtokol, már van kitéve a nyilvánosan forgalmazott REIT-eknek, így további REIT-ek vásárlása csak akkor szükséges, ha növelni szeretné az ingatlanok iránti kitettségét.
- Ehelyett számos nyilvános tőzsdén forgalmazott REIT megvásárlásakor léteznek nyilvános tőzsdén forgalmazott REIT index-alapok, amelyek helyett megvásárolhatja őket. akkreditált befektetők (azaz olyan emberek, akik nettó vagyonuk > 1 millió USD vagy éves jövedelem > 200 000 USD az elmúlt 3 évben).
- Brókert igényel, ami magas díjakat eredményezhet.
- Kevesebb szabályozási felügyeletet élvez.
- Kevésbé likvid a hosszabb előírt tartási idő miatt.
- Magasabb hozamot produkálhat, mint a nyilvános piaci ajánlatok.
- Nyilvánosan nem forgalmazott REIT-ek: Nem tőzsdén kereskednek, de minden állami befektető számára elérhetőek.
- Több szabályozási felügyelet, mint a magán REIT-eknél.
- Minimális befektetési követelmények.
- Kevésbé likvid a hosszabb előírt tartási idő miatt.
- Magasabb hozamot produkálhat, mint az állami piac felajánlások.
Bár valaha csak nyilvános tőzsdén jegyzett REIT index alapokba fektettem be, az ingatlanok tömeges beszerzésével foglalkozó cégek, mint például az Fundrise, nem forgalmazott alternatívák, amelyek magasabb hosszú távú hozam. Ha mélyebbre akarja ásni magát a nyilvánosan forgalmazott és a nem kereskedett REIT vitában, javasoljuk, hogy olvassa el ezt a cikket a Fundrise, az Investopedia és a Millionacres, egy Motley Fool szolgáltatásról, további információkért. úgy dönt, hogy befektet a REIT-ekbe, ezeknek részvényszerű hozama (vagy jobb) van, jó időkben valamivel alacsonyabb korrelációval (0,5–0,7). A legtöbb más kockázatos eszközhöz hasonlóan a tőzsdei összeomlások idején is a nyilvános forgalomban lévő REIT-ek szoktak eladni. Ezért ne számítson sok diverzifikációs előnyre a hátrányban, amikor birtokolja őket.
REIT-összefoglaló
- Átlagos összesített éves hozam: 10% -12%
- Előnyök: Ingatlan kitettség, amelyet nem kell kezelned.
- Hátrányok: Nagyobb volatilitás. Kevesebb likviditás a nem kereskedett REIT-eknél. Nagyon korrelál a részvényekkel és más kockázati eszközökkel a tőzsdei összeomlások során.
Termőföld
Az ingatlanon kívül a termőföld egy másik nagy jövedelemtermelő eszköz, amely jelentős gazdagság forrása a történelem során.Ma a termőföldre történő befektetés egyik legjobb oka az alacsony korreláció a részvényekkel és a kötvényekkel, mivel a mezőgazdasági jövedelmek általában nincsenek korrelálva a pénzügyi piacokon zajló eseményekkel.
Ezenkívül , a termőföldek volatilitása alacsonyabb, mint a készletek, ugyanakkor az infláció védelmét is biztosítja. Ezen aszimmetrikus kockázati profil miatt a termőföldek sem valószínű, hogy “nullára mennek”, ellentétben az egyes részvényekkel / kötvényekkel. Természetesen a klímaváltozás hatásai ezt megváltoztathatják a jövőben.
Milyen hozamok Jay Girotto a Capital Allocators Podcast Ted Seides című műsorában elmondta, hogy a termőföldet a “magas egyszámjegyű” visszatérésre tervezik, a hozam nagyjából fele a mezőgazdasági termésekből származik, fele pedig a föld megbecsüléséből származik.
Hogyan fektet be a termőföldbe? Míg az egyedi termőföldek vásárlása nem kis vállalkozás, a befektetők számára a termőföldek megszerzésének leggyakoribb módja egy nyilvánosan forgalmazott REIT vagy egy olyan tömeges megoldás, mint a FarmTogether vagy a FarmFundr. A tömeges megoldás azért lehet szép, mert jobban kontrollálhatja, hogy mely mezőgazdasági területek ingatlanjaiba fektet be konkrétan.
Az olyan tömeges megoldások hátránya, mint a FarmTogether és a FarmFundr, hogy csak akkreditált befektetők (azaz nettó értéke > 1 millió USD vagy éves jövedelem > 200 000 USD az elmúlt 3 évben). Ezenkívül ezeknek a tömegesen beszerzett platformoknak a díjai valamivel magasabbak lehetnek, mint más állami beruházások esetén. Például a FarmTogether 1% -os díjat számít fel az összes kezdeti befektetésért, a folyamatban lévő 1% -os kezelési díj mellett, míg a FarmFundr struktúrái a saját tőke 15% -át birtokolják, vagy 0,75% -1% kezelési díjat vetnek ki 3% szponzor mellett. díj. Nem hiszem, hogy ezek a díjak ragadozóak lennének, figyelembe véve az ezen ügyletek strukturálásához szükséges munkamennyiséget, de ha utálod a díjak gondolatát, ezt érdemes szem előtt tartanod.
Termőföld összefoglaló
- Átlagos összetett éves hozam: 7% -9%
- Előnyök: Nem áll összhangban a részvényekkel. Jó inflációs fedezeti ügylet. Alacsonyabb hátrányos potenciál (a föld kevésbé valószínű, hogy “nullára megy”, mint más eszközök)
- Hátrányok: Kevesebb likviditás (nehezebb adni / eladni). Magasabb díjak. A részvételhez “akkreditált befektető” státusz szükséges.
Kisvállalkozások / Franchise / Angyal befektetés
Ha a termőföld nem neked való, akkor érdemes megfontolnod egy kisvállalkozás vagy egy kisvállalkozás birtoklását. Itt jönnek be az angyalok és a kisvállalkozások befektetése. Mielőtt azonban elindulna ezen az úton, el kell döntenie, hogy működteti-e a vállalkozást, vagy csak befektetési tőkét és szakértelmet biztosít.
Tulajdonos + Üzemeltető
Ha egy kisvállalkozás / franchise tulajdonosa és üzemeltetője szeretnél lenni, ne felejtsd el, hogy annyi munka, amennyire gondolod, hogy el fog kerülni, valószínűleg eltart több. Amint Brent Beshore, a kisvállalkozások befektetésének szakértője egyszer tweetelt:
A Subway étterem működtetéséhez ez szükséges.
Most képzelje el, hogy megpróbálna működtetni egy 50 millió dolláros gyártót.
Nem említem a Brent megjegyzéseit, hogy visszatartsam a kisvállalkozásoktól, csak hogy reális legyen elvárás, hogy mennyi munkát igényelnek. Egy kisvállalkozás birtoklása és működtetése sokkal magasabb hozamot eredményezhet, mint a listán szereplő többi jövedelemtermelő eszköz sokasága, de nekik kell dolgoznod.
Csak a tulajdonos
Feltételezve, hogy Ön ne akarjon az üzemeltető útvonalán haladni, angyal befektetőként vagy egy kisvállalkozás passzív tulajdonosaként nagyon tágas hozamot érhet el. Valójában több tanulmány szerint (lásd itt és itt) az angyalberuházások belső megtérülési rátája 20-25% között mozog.
Ezek a visszatérések azonban nem nélkülöznek nagyon nagy ferdeséget. Az Angel Capital Association tanulmányából kiderült, hogy 9 angyalbefektetésből mindössze egy (11%) pozitív hozamot hozott. Ez azt mutatja, hogy bár néhány kisvállalkozás a következő Apple-ként válhat, a legtöbb soha nem jut túl messze a garázsból. Ahogy Sam Altman, a neves befektető és az YCombinator elnöke egyszer írta:
Gyakori, hogy az egyetlen legjobb angyal-befektetéséből több pénzt keres, mint az összes többi együtt. Ennek az a következménye, hogy a valódi kockázat kimarad ebből a kiemelkedő befektetésből, és nem mulasztja el visszakapni a pénzét (vagy, ahogy egyesek kérik, garantáltan kétszer) az összes többi vállalatánál.
Ez az oka annak, hogy a kisvállalkozások befektetése olyan kemény, de ugyanakkor olyan kifizetődő is lehet.
Mielőtt azonban all-in mellett döntene, tudnia kell, hogy a kisvállalkozások befektetése óriási időt jelenthet. Tucker Max ezért mondott le az angyal befektetésről, és miért gondolja úgy, hogy a legtöbb embernek el sem kellene indulnia. Max érvelése teljesen egyértelmű – ha hozzáférést szeretne elérni a legjobb angyalberuházásokhoz (azaz nagy, túlméretezett hozamokhoz), akkor mélyen be kell ágyazódnia ebbe a közösségbe.Ezért nem végezhet angyali / kisvállalkozói befektetést mellékesként, és nagy eredményekre számíthat.
Míg a Microventureshez hasonló cégek lehetővé teszik a lakossági befektetők számára, hogy kisvállalkozásokba fektessenek be (más lehetőségekkel az akkreditált befektetők számára), nagyon valószínűtlen, hogy a Microventures korai hozzáférést kap a következő nagy dologhoz. Nem azért mondom, hogy elbátortalanítsa, hanem megismétlem, hogy a legsikeresebb kisvállalkozói befektetők nemcsak tőkével kötelezik el ezt a törekvést.
Tehát ha kisvállalkozói befektető szeretne lenni, ne feledje, hogy a nagyobb eredmények érdekében nagyobb életmódváltás indokolt lehet.
Kisvállalkozói összefoglaló
- Átlagos összetett éves hozam: 20% -25%, de sok vesztesre számít.
- Előnyök: Rendkívül túl nagy hozamot érhet el. Minél jobban részt veszel, annál több jövőbeni lehetőséget fogsz látni.
- Hátrányok: Óriási időbeli elkötelezettség. A sok kudarc visszatartó lehet.
Peer-to-Peer hitelezés
A kötvényhez hasonlóan a peer-to-peer hitelezés fix kamatozású befektetés, ahol pénzt kölcsönöz. olyan magánszemélyeknek, akik idővel (remélhetőleg) visszafizetnek. Tekintettel arra, hogy az egyének általában kevésbé hitelképesek, mint a kormányok vagy a vállalkozások, az ezekre a kölcsönökre alkalmazott kamatlábak általában jóval magasabbak. A magasabb kamatlábak azonban nem feltétlenül jelentenek magasabb hozamot. Amint azt a LendingClub (egy online peer-to-peer hitelezési platform) grafikája szemlélteti, a kölcsönért felszámított kamatláb nem jósolja a jövőbeni megtérülést:
Ennek az az oka, hogy a magasabb kamatozású hitelek kockázatosabbak, és ennélfogva nagyobb valószínűséggel nem teljesítenek (azaz nem fizetnek vissza), mint az alacsonyabb kamatozású hitelek. Ha ezeket a magasabb kamatlábakat hosszú távon egyensúlyba hozza a hitelfelvevők késedelmének várható növekedésével, akkor a jobb szélső oszlopban látható hozamot kapja. És vegye figyelembe, hogy ezek a hozamok egy adott hitelminősítés összes hitelén szerepelnek. Ha csak néhány embernek ad kölcsön, az eredményei drasztikusan változhatnak. Ezért olyan platformok, mint a LendingClub, megkönnyítik a diverzifikációt azáltal, hogy egyszerre több száz embernek adnak hitelt.
A peer-to-peer hitelezés legnagyobb hátránya az alacsonyabb hozam a többi kockázati eszközhöz képest, valamint az ezen eszközökön belül rejlő rejtett kockázatok. Csak azért mondok rejtett kockázatokat, mert nincs annyi történelmi adatunk a peer-to-peer hitelezéshez. Ez azt jelenti, hogy soha nem látott időkben ezek a kölcsönök nem a javasolt módon teljesítenek.
Például átnéztem a LendingClub legutóbbi, 2020. augusztusi frissítését, és ha a veszteségi ráta a vártnál nagyobb mértékben emelkedik, akkor a hozamok jóval a korábbi tartományuk alá esnek. Pénzügyi blogger Mr. Money Mustache hasonlót tapasztalt, miután az alapértelmezett értékek csökkentették a hosszú távú hozamokat ahhoz, hogy kihúzza a pénzét a platformról. Nem hiszem, hogy ez a LendingClub hibája, de ez egy lehetséges kockázat, amelyet fontolóra kell vennie a befektetés előtt.
Peer-to-Peer hitelnyújtás összefoglalása
- Átlagos növekedés éves megtérülés: 4% -6% (a Hitelklub adatai alapján)
- Előnyök: Könnyen beállítható. Könnyen diverzifikálható.
- Hátrányok: alacsonyabb hozam, mint sok más kockázati eszköznél. Kevesebb a múltbeli adat a peer-to-peer hitelezéshez, így lehetséges rejtett kockázatok.
Jutalékok
Ha nem rajong a hitelezésért, talán befektetnie kell valamiben, ahol egy kicsit több a kultúra. Itt jönnek be a jogdíjak. Az olyan webhelyeken, mint a RoyaltyExchange, megvásárolhatja és eladhatja a jogdíjakat zenének, filmeknek és védjegyeknek. A jogdíjak jó befektetésnek bizonyulhatnak, mivel stabil jövedelmet generálnak, amely nincs korrelálva a pénzügyi piacokkal.
Például az elmúlt 12 hónapban Jay-Z és Alicia Keys “Empire State of Mind” 32 733 dollárt keresett jogdíjakként. . A RoyaltyExchange-n a dal következő 10 évre vonatkozó jogdíjait nemrég adták el 190 500 dollárért. Ezért, ha feltételezzük, hogy az éves jogdíjak (32 733 dollár) a jövőben változatlanok maradnak, akkor ezeknek a jogdíjaknak a tulajdonosa évente 11,2% -ot fog keresni a 190 500 dollárból. vásárlás az elkövetkező évtizedben.
Természetesen senki sem tudja, hogy a következő 10 évben nőnek-e a dal jogdíjai, változatlanok maradnak vagy csökkennek-e. Ez zenei ízlés kérdése, és hogy változás. Ez a jogdíjbefektetés egyik kockázata (és előnye). A kulturális változások és az egykor divatban lévő dolgok kimenhetnek a divatból és fordítva.
A RoyaltyExchange azonban rendelkezik egy dollárkor nevű mutatóval. hogy megpróbálták számszerűsíteni, hogy meddig lehet valami maradj “divatban”. Például, ha két különböző dal tavaly 10 000 dollárt keresett honoráriumban, de az egyik dal 1950-ben, a másik pedig 2019-ben jelent meg, akkor az 1950-ben kiadott dal rendelkezik a magasabb (régebbi) dollárkorral, és valószínűleg jobb hosszú távú befektetés. Miért? Az 1950-es dal 70 éves bizonyított bevétellel rendelkezik, szemben a dal 2019-től csak egy évvel bizonyított bevételével.Habár a 2019-es dal múló divat lehet, az 1950-es dal tagadhatatlan klasszikus.
Ez a koncepció, formálisan Lindy-effekt néven ismert, kijelenti, hogy valami népszerűsége a jövőben arányos azzal, hogy meddig a múltban volt. A Lindy-effektus elmagyarázza, hogy az emberek miért hallgatják 2220-ban inkább Mozartot, mintsem a Metallicát. Bár a Metallicának valószínűleg ma több hallgatója van, mint Mozartnak, nem vagyok biztos benne, hogy ez két évszázad múlva is igaz lesz.
Végül a jogdíjakba történő befektetés egyetlen hátránya (legalábbis a RoyaltyExchange-n) a magas díjak eladókkal terhelték meg. Bár a RoyaltyExchange csak 500 dolláros átalánydíjat számít fel a vásárlóknak minden megvásárolt jogdíjért, az eladóknak az aukció lezárása után a végső eladási ár 15% -át kell fizetniük. Tehát, hacsak nem csak jogdíjak vásárlását tervezi (és ezt nagymértékben teszi), akkor a jogdíj-befektetés nem biztos, hogy megfelel Önnek.
Ha kíváncsi más jogdíjakra és arra, hogy milyen árakat adtak el a Royalty Exchange-en, akkor ide megy.
Jogdíjak összefoglalása
- Átlagos összesített éves hozam: 5% -20% (WSJ szerint), 12% (Royalty Exchange szerint)
- Előnyök: Nincs korrelálva a hagyományos pénzügyi eszközökkel. Általában állandó jövedelem.
- Hátrányok: Magas eladói díjak. Az ízek megváltoztathatják a váratlan és befolyásolhatják a jövedelmet.
Saját termék (ek)
Végül, de nem utolsósorban az egyik legjobb jövedelemtermelő eszköz, amelybe befektethet. a saját termékei. A listán szereplő összes többi eszköztől eltérően a termékek (digitális vagy egyéb) létrehozása sokkal nagyobb ellenőrzést tesz lehetővé, mint a legtöbb eszközosztály. Mivel termékeinek 100% -os tulajdonosa vagy, beállíthatod az árat, és így meghatározhatod a hozamukat (legalábbis elméletben).
A termékek között szerepelnek például könyvek / ebooks, információs útmutatók, online tanfolyamok és még sok más. Ismerek jó néhány embert, akiknek öt-hat számjegyet sikerült elérniük termékeik online értékesítésével. Ennél is fontosabb, hogy ha már van közönsége a közösségi médián, e-mail listán vagy webhelyen keresztül, akkor a termékek értékesítése az egyik módszer a bevételszerzésre. És még ha nincs is ilyen terjesztési csatornája, soha nem volt ilyen egyszerű az online termékek értékesítése olyan platformok révén, mint a Shopify és a Gumroad, valamint az online fizetési processzorok.
A termékek, mint befektetések nehéz része az, hogy sok munkát igényelnek előre, nem garantálva a kifizetést. Amint azt korábban megbeszéltem, hosszú út vezet a bevételszerzéshez, sok mellékhajtással, és ez magában foglalja a termékeket is. Miután azonban egy sikeres terméket kap az öv alá, sokkal könnyebb kiterjeszteni a márkáját és eladni más dolgokat is.
Például azt tapasztaltam, hogy a blogon a jövedelmem meghaladja a kis leányvállalati partnerségeket, ideértve a hirdetési értékesítéseket és a szabadúszó lehetőségeket is. Évekig tartott a blogolás, mire elkezdtem valódi pénzt keresni, de most mindig új lehetőségek jelennek meg. Ha további kérdése van ezzel kapcsolatban, nyugodtan forduljon a DM-hez a Twitteren.
Saját termék (ek) összefoglalása
- Átlagos összesített éves hozam: Nagyon változó. A megoszlás zsírfarkú (vagyis a legtöbb termék keveset tér vissza, de néhány nagyra megy).
- Előnyök: Teljes tulajdonjog. Személyes elégedettség. Értékes márkát tud létrehozni.
- Hátrányok: Nagyon munkaigényes. Nincs garancia a kifizetésre.
Mi a helyzet az Arany / Crypto / Commodities / Art / Wine / CD-kkel?
Néhány eszközosztály nem készítette el a fenti listát a egyszerű ok, hogy nem termelnek jövedelmet. Például az arany, a kriptovaluta, az árucikkek, a művészet és a bor tulajdonjogához nem kapcsolódik megbízható jövedelem, ezért ezeket nem lehet fentebb felsorolni. Természetesen ez nem azt jelenti, hogy nem lehet velük pénzt keresni, vagy azt, hogy ne legyenek a portfólióban, csak azt, hogy nem termelnek jövedelmet.
Végül kizártam a CD-ket (tanúsítvány) betét) és a pénzpiaci alapok ebből a vitából, mert a jelenlegi alacsony hozamokkal mindenféle célból nem hoznak jövedelmet. Ha egyelőre egy listát adok a vagyon, a CD-k és a pénzpiaci alapok gyarapításának legjobb eszközosztályairól, akkor egyelőre ne végezze el a csökkentést.
Végső összefoglaló
Tekintettel az összes fent említett információra, úgy gondoltam, hogy a jobb összehasonlítás érdekében hasznos lenne összefoglaló táblázatot készíteni:
A lényeg:
Nem számít, milyen jövedelemtermelő eszközöket választ végül, ne feledje, hogy a befektetés során sokféleképpen lehet nyerni. Ebben a játékban nem az “optimális” eszközök kiválasztásáról van szó, hanem azokról, amelyek az Ön és helyzeted szempontjából a legjobban megfelelnek.
Ha valamit megtanultam, mióta néhány évvel ezelőtt elkezdtem blogolni, akkor az hogy két ésszerű embernek nagyon eltérő befektetési stratégiája lehet, és mégis, mindkettőjüknek igaza lehet.Ennél fogva sok sikert kívánok befektetési útjához, és köszönöm, hogy elolvasta!
Ha tetszett ez a bejegyzés, fontolja meg, hogy iratkozzon fel a hírlevelemre.
Ez a 204. bejegyzés. Bármely, a posztomhoz kapcsolódó kód megtalálható itt ugyanazzal a számozással: https://github.com/nmaggiulli/of-dollars-and-data