Wat is FATCA?

Belastingen zijn niet het enige dat de Amerikaanse regering volgt als het gaat om expats. Buitenlandse financiële rekeningen worden ook gevolgd en gerapporteerd dankzij FATCA – de Foreign Account Tax Compliance Act. Er gaan veel geruchten en mythen over wat FATCA is, dus hier is een uitsplitsing van de wetten.

Wat is de Foreign Tax Compliance Act in eenvoudige bewoordingen?

De Foreign Tax Compliance Act, of FATCA (gewoonlijk uitgesproken als Fat-Ka), werd in maart 2010 in de wet omgezet. Het creëerde nieuwe informatierapportage en inhouding voor betalingen aan bepaalde buitenlandse financiële instellingen en buitenlandse entiteiten. FATCA is ontworpen om het voor de Amerikaanse regering, met name de IRS, gemakkelijker te maken om Amerikaanse personen en bedrijven bij te houden die inkomsten genereren uit investeringen / deposito’s op buitenlandse bankrekeningen.

FATCA wordt niet beheerd door de IRS; het wordt gerund door een andere instantie binnen het Amerikaanse ministerie van Financiën: het Financial Crimes Enforcement Network of FinCen. Hoewel FinCen geen deel uitmaakt van de IRS, kunnen en zullen ze soms informatie delen.

Op wie is de FATCA-wet van invloed?

Het is belangrijk om te weten of u onder de FATCA-wet valt, dus u kunt er zeker van zijn dat u alles heeft wat u nodig hebt om tijdig in te dienen. Als een of meer van de volgende situaties op u van toepassing zijn, wordt u beïnvloed door FATCA:

• Amerikaanse personen, gedefinieerd als Amerikaanse staatsburgers of ingezeten aliens (houders van een groene kaart), moeten naleving van de FATCA-voorschriften, ongeacht waar ter wereld ze wonen

• Bedrijven die eigendom zijn van Amerikaanse staatsburgers of die een meerderheidsaandeelhouder hebben die een Amerikaans staatsburger is

• Buitenlandse financiële instellingen, waaronder banken, investeringsinstellingen en elke andere instelling die gelden accepteert of aanhoudt

• Amerikaanse banken en investeringshuizen die zaken doen met buitenlandse banken en financiële instellingen

• Overheden wereldwijd

In dit artikel zullen we ons concentreren op de individuele aanvraagvereisten voor FATCA.

Vereisten voor het indienen van belastingnaleving bij buitenlandse rekeningen voor dummy’s

Personen met buitenlandse bank- of investeringsrekeningen moeten een FinCen-formulier 114 indienen als de rekeningen voldoen aan de aangiftedrempel om belasting op buitenlandse rekeningen te betalen nakoming. FinCen Form 114 heette voorheen FBAR en is nog steeds bekend onder deze naam, ook al worden de voormalige FBAR-formulieren niet meer gebruikt.

Er is geen minimum of maximum leeftijd voor het indienen van FBAR-formulieren. Als de Amerikaanse persoon niet in staat is om de formulieren zelf in te dienen, moet zijn voogd de formulieren indienen.

Voor individuen is de meldingsdrempel $ 10.000 US dollar. Als het totaal van alle bank- / investeringsrekeningen op enig moment gedurende het jaar meer dan $ 10.000 bedraagt, moeten alle financiële rekeningen aan FinCen op de FBAR worden gerapporteerd.

Als er inkomsten zijn (zoals rente en dividenden) van de bank- / investeringsrekeningen, moet dit worden gerapporteerd op een tijdige aangifte van belastingen om boetes en rente van de IRS te vermijden.

Het FBAR-formulier moet elektronisch bij FinCen worden ingediend – papier ingediende formulieren worden niet geaccepteerd. Over het algemeen kunnen professionele belastingadviseurs FBAR-formulieren elektronisch indienen. Particulieren kunnen zich ook registreren bij FinCen op de BSA-website.

Wat wordt als een buitenlandse bankrekening beschouwd?

Hier is een lijst met de soorten rekeningen die als buitenlandse financiële rekeningen worden beschouwd en die moeten worden gerapporteerd op een FBAR:

• Financiële (deposito- en bewaarder) rekeningen aangehouden bij buitenlandse financiële instellingen
• Financiële rekeningen aangehouden bij een buitenlandse vestiging van een Amerikaanse financiële instelling
• Buitenlandse onderlinge fondsen
• Aandelen of effecten aangehouden bij een buitenlandse financiële instelling
• In het buitenland uitgegeven levensverzekeringen of lijfrenten met een contante waarde

Rekeningen die niet worden beschouwd als buitenlandse bankrekeningen en hoeven niet te worden gerapporteerd op een FBAR:

• Financiële rekeningen aangehouden bij een Amerikaans filiaal van een buitenlandse financiële instelling
• Amerikaanse beleggingsfondsen die beleggen in buitenlandse aandelen en effecten
• Buitenlandse aandelen en effecten die niet worden aangehouden bij een financiële instelling
• Buitenlands onroerend goed dat rechtstreeks of via een buitenlandse gn entiteit
• Directe buitenlandse valuta, edelmetalen en edelstenen

Welke informatie is nodig om een FBAR-formulier in te dienen?

een FBAR-formulier, hebt u de volgende informatie nodig:

• Uw naam, burgerservicenummer en adres
• De naam, burgerservicenummer (indien van toepassing) en adres van gezamenlijke eigenaars van de rekening
• Type bankrekening – Storting (cheque, spaargeld, enz.), Effecten (aandelen en onderlinge fondsen), Overig (elk ander type rekening dat niet past bij deposito’s of effecten )
• Bankrekeninggegevens
• Naam en adres van de bank
• Rekeningnummer
• Maximale waarde van de rekening gedurende het kalenderjaar, omgezet in Amerikaanse dollars.U moet omrekenen met de wisselkoers aan het einde van het jaar van het Amerikaanse ministerie van Financiën (zelfs als de maximale waarde gedurende het jaar was). U kunt de eindejaarstarieven hier vinden.
• Aantal gezamenlijke eigenaren van de rekening

Gemeenschappelijke rekeningen

Alle buitenlandse bankrekeningen moeten te rapporteren op het FBAR-formulier, maar er moet extra rekening worden gehouden met rekeningen die samen met een andere persoon worden aangehouden. Als beide rekeninghouders Amerikaanse ingezetenen zijn, moeten beide personen afzonderlijke FBAR-formulieren indienen, waarbij elk de volledige waarde van de rekening op hun formulieren vermeldt.

Er worden speciale overwegingen gemaakt voor echtgenoten met rekeningen in gemeenschappelijk bezit. Als aan de volgende voorwaarden is voldaan, kunnen echtgenoten een enkel FBAR-formulier voor het jaar indienen:

• Alle rekeningen zijn ofwel gezamenlijk eigendom of worden afzonderlijk beheerd door één enkele echtgenoot. Slechts één echtgenoot in het paar kan afzonderlijk bankrekeningen hebben.
• De FBAR wordt tijdig ingediend met de juiste handtekeningen.
• De indieners hebben een ingevuld en ondertekend formulier 114a (Record of Authorization to Electronically File FBAR’s) in hun records. Dit formulier hoeft niet naar FinCen gestuurd te worden. Dit formulier is slechts een record dat beide echtgenoten het indienen van een gezamenlijk FBAR-formulier hebben toegestaan. Dit formulier moet in uw administratie worden bewaard en aan FinCen worden gegeven als daarom wordt gevraagd.

Kosten voor banken

Een van de grote problemen voor buitenlandse financiële instellingen (FFI’s ) waren de kosten en de tijd om daadwerkelijk de noodzakelijke systemen op te zetten om nauwkeurig te rapporteren aan de IRS. Er werd geschat dat sommige FFI’s alleen al $ 100 miljoen of meer aan opstartkosten zouden uitgeven.

Voor banken die niet in staat (of bereid) zijn om de juiste rapportagesystemen op te zetten, legt de VS een inhouding van 30% op boete op bepaalde Amerikaanse betalingen. Dit kan verlammend werken voor kleinere banken die op deze betalingen vertrouwen om operationeel te blijven. Helaas hebben sommige banken besloten om een maas in de wet te exploiteren en ervoor te kiezen niet met Amerikaanse klanten samen te werken, waardoor hun rapportageverplichtingen EN de mogelijkheid van bronbelasting zijn geëlimineerd. Ze zijn in theorie bereid om te voldoen aan FATCA, maar aangezien ze geen Amerikaanse klanten hebben, hebben ze niets te melden. Dit heeft een aanzienlijke impact op Amerikaanse expats die hun buitenlandse bank nodig hebben om simpelweg alledaagse financiële transacties te verwerken. Steeds meer banken (vooral kleinere) volgen dit voorbeeld en weigeren financiële diensten aan Amerikaanse klanten.

Bovendien is een andere kostenpost voor FFI’s die van de verloren zaken van deze Amerikaanse klanten die ze ervoor kiezen zich af te wijzen. In sommige landen, zoals Mexico, woont een zeer groot aantal Amerikanen en het verlies van hun bedrijf kan een grotere impact hebben.

Kosten voor individuen

Personen die elk FATCA-formulier 8938 indienen jaar (indien nodig) weinig kosten met zich meebrengt die verder gaan dan de voor de hand liggende kosten om in te dienen als ze een externe belastingadviseur gebruiken. Form 8938 wordt samen met de Amerikaanse federale belastingaangifte ingediend, dus er hoeft niets ‘extra’ naar de IRS te worden gestuurd binnen de normale belastingtermijnen (15 april voor inwoners en 15 juni voor buitenlandse burgers). Maar hoe zit het met degenen die niet op de hoogte waren van hun archiveringsverplichtingen en niet hebben ingediend?

Als de IRS contact opneemt met een persoon over het niet rapporteren van activa op formulier 8938, krijgen ze een boete van $ 10.000 per overtreding (wat betekent dat per account per jaar) en een extra $ 10.000 voor elke 30 dagen dat u geen aanvraag indient nadat u een kennisgeving van de IRS hebt ontvangen, tot een maximum van $ 60.000.

Voor die personen die niet-opzettelijke overtreders waren, indienen onder het programma voor gestroomlijnde archiveringsprocedures is de beste manier om verstrikt te raken zonder boetes. Om dit te doen, dient u eenvoudigweg de laatste drie jaar aan belastingaangiften in en de laatste zes jaar aan FBAR’s (Foreign Bank Account Report) als die drempel van $ 10.000 of meer op buitenlandse bankrekeningen wordt gehaald en / of overschreden. Houd er rekening mee dat als uw bankrekening (en) op enig moment gedurende het jaar $ 10.000 bereikt, zelfs voor een minuut, dit een archiveringsvereiste zal veroorzaken.

Fouten in FFI-rapportage

Fouten kan ook voorkomen tijdens de rapportage van FFI’s.Er is ongelooflijk veel werk gestoken in het opzetten van FATCA-rapportagesystemen binnen buitenlandse banken en er is opgemerkt dat er een kans is op rapportagefouten vanwege een aantal problemen, waaronder:

• Accountinformatie opgeslagen in talloze systemen en databases in verschillende bedrijfstakken met weinig of geen documentatie van wat er bestaat voor FATCA-nalevingsanalyse
• Legacy-bronsystemen, tot 30 jaar oud, met verschillende gegevensstructuren en formaten
• Datakwaliteitsfouten veroorzaakt door onnauwkeurige vertaling, ongeldige adressen en aliassen en datacorruptie veroorzaakt door het combineren van vergelijkbare informatie over meerdere systemen
• Onvolledige weergaven van entiteitsrelaties tussen bestaande accounts en accounteigenaren over verschillende bedrijfsonderdelen in bestaande Know Your Klantensystemen (KYC)

Individuen kunnen ten onrechte worden gestraft als de verkeerde informatie naar de IRS wordt gestuurd om redenen die buiten hun macht liggen. Zorg ervoor dat u de informatie die naar de IRS is verzonden volledig doorneemt als de IRS contact met u opneemt met vragen.

Wanneer moet u indienen

Het is van cruciaal belang dat u weet dat de indieningstermijnen moeten worden ingediend, aangezien u niet wilt om te wachten tot het laatste moment – of erger nog, de deadline helemaal te missen!

De FBAR-deadline is 15 april. Als u een Amerikaans staatsburger bent die buiten de VS woont op de uitgerekende datum, een automatische verlenging van twee maanden tijd om in te dienen wordt gegeven. Er kan een extra verlenging worden ingediend, waardoor de vervaldatum wordt verlengd tot 15 oktober.

Hoewel deze vervaldatums hetzelfde zijn als een Amerikaanse individuele belastingaangifte, moet de FBAR nog steeds afzonderlijk van de belastingaangifte worden ingediend.

Late indiening

Hoewel de FBAR-indieningsvereiste al bestaat sinds de jaren 70, komen veel mensen er pas net achter. Vaak merken Amerikaanse expats dat ze al jaren geen FBAR-formulieren hebben ingediend die wel moesten worden ingediend. FinCen begrijpt dat veel mensen hun aangiftes mogelijk moeten ‘inhalen’, en daarom hebben ze programma’s gemaakt om achterstallige FBAR’s in te dienen zonder boetes.

Als de Amerikaanse persoon ook achterstallig is met zijn belastingaangifte , kunnen ze de gestroomlijnde nalevingsprocedures gebruiken om al hun achterstallige formulieren in te dienen. Over het algemeen vereisen deze programma’s dat u 6 jaar achterstallige FBAR-formulieren indient, samen met de achterstallige belastingaangiften.

Als alleen de FBAR-formulieren te laat zijn, dan is het mogelijk om uw FBAR-formulieren te laat in te dienen zonder de gestroomlijnde nalevingsprocedures in te voeren. Om uw achterstallige FBAR’s afzonderlijk in te dienen, moet u aan al deze vereisten voldoen:

1. Heb niet een vereist FBAR-formulier ingediend
2. Worden niet onderzocht door de IRS (civiel of strafrechtelijk)
3. Er is nog niet door de IRS gecontacteerd over de delinquente FBAR-formulieren in kwestie

Als u aan alle vereisten voldoet, moet u deze stappen volgen om opnieuw los achterstallige FBAR-formulieren op:

• Lees de instructies
• Voeg een verklaring toe waarin wordt uitgelegd waarom u de FBAR’s te laat indient
• Dien alle FBAR’s elektronisch in bij FinCEN
• Selecteer op de voorpagina van het elektronische formulier een reden voor late indiening

IRS-formulier 8938

Naast het indienen van het FBAR-formulier, Als u uw buitenlandse financiële rekeningen opgeeft, moet u mogelijk ook een aanvullend formulier bij uw belastingaangifte indienen. Dit formulier, IRS-formulier 8938 – Verklaring van gespecificeerde buitenlandse financiële activa, is vergelijkbaar met het FBAR-formulier, maar wordt rechtstreeks aan de IRS gerapporteerd. Op dit formulier wordt niet alleen het saldo van uw buitenlandse financiële rekeningen vermeld, maar ook het belastbare inkomen van elke rekening. Het formulier 8938 en de FBAR kunnen niet door elkaar worden vervangen.

Er zijn enkele verschillen in de formulieren en wat er over elk moet worden gerapporteerd. De indieningsdrempel is ook anders en is afhankelijk van uw indieningsstatus en of u in de VS of in het buitenland woont.

U kunt meer lezen over de verschillen tussen FBAR en formulier 8938 op de IRS-website.

Heeft u meer vragen over FATCA?

Neem vandaag nog contact met ons op! Onze expat-expert CPA’s en IRS-ingeschreven agenten helpen u graag verder! Als u klaar bent om aan de slag te gaan met uw belastingen en u zich nog steeds afvraagt wat FATCA is, dan heeft Greenback u gedekt!