Formula DuPont (Italiano)

Formula per calcolare il ROE Dupont

Formula Dupont, derivata dalla Dupont Corporation in 1920, calcola il Return on Equity (ROE) dividendolo in 3 parti: margini di profitto, Total Asset Turnover e Leverage Factor ed è utilizzato efficacemente dagli investitori e dagli analisti finanziari per identificare come un’azienda sta generando il proprio ritorno sul capitale proprio. / p>

Ecco la formula del Return on Equity secondo DuPont Corporation –

Esempio di formula DuPont

Ecco un semplice esempio per illustrare la formula ROE di DuPont.

Sutra Co. dispone delle seguenti informazioni:

• Reddito netto dell’anno – $ 50.000
• Ricavi dell’anno: $ 300.000
• Asset totali dell’azienda – $ 900.000
• Patrimonio netto – $ 150.000

Utilizzando la formula ROE di DuPont, otteniamo –

Se scopriamo direttamente il Return on Equity, otterremo –

• Return on Equity = Net Income / Shareholdezrs ‘Equity
• Oppure, ROE = $ 50.000 / $ 150.000 = 1/3 = 33,33%.

Dupont ROE per Colgate

Nell’esempio di formula DuPont riportato di seguito, calcoliamo il Dupont ROE di Colgate.

• Il reddito netto viene prelevato dopo il pagamento dell’azionista di minoranza. Pertanto, il patrimonio netto degli azionisti è costituito solo dagli azionisti comuni di Colgate (esclusi i detentori di minoranza)
• Il fatturato delle attività è diminuito negli ultimi 7-8 anni. Inoltre, anche i margini di profitto di Colgate sono diminuiti negli ultimi 5-6 anni.
• Tuttavia, il ritorno sull’equità non ha mostrato una tendenza al ribasso. Nel complesso è in aumento.
• Ciò è dovuto al moltiplicatore di equità (patrimonio totale / patrimonio netto totale). Notiamo che l’Equity Multiplier ha mostrato un aumento costante negli ultimi 5 anni ed è attualmente pari a 30x.

Spiegazione della Formula DuPont

Se analizziamo questo formula, saremo in grado di capire come funziona.

• Il primo componente della formula è l’utile netto margine. Se guardiamo la formula del margine di profitto, sarebbe – Reddito / Ricavi netti.
• La seconda componente della formula è il turnover totale delle attività. Se guardiamo la formula del turnover totale delle attività, sarebbe – Ricavi / Attività totali.
• Il terzo componente nella formula sopra è il moltiplicatore di equità. Se esaminiamo la formula del fattore di leva, otterremmo – Patrimonio totale / Patrimonio netto.

Ora, se mettiamo questi tre componenti come stabilito da DuPont Corporation, otterremo –

• Return on Equity = Margine di profitto * Total Asset Turnover * Fattore di leva
• Oppure, Return on Equity = Reddito / Ricavi * Ricavi / Attività totali * Attività totali / Azionisti Equità

La magia di questa particolare formula è che, quando moltiplichiamo questi tre, alla fine otteniamo – Utile netto / Patrimonio netto.

Tuttavia, se guardiamo a ciascuno, saremmo in grado di comprendere insieme i quattro rapporti totali.

• Innanzitutto, conosceremo quale la redditività dell’azienda è.
• In secondo luogo, saremo in grado di capire con quanta efficienza l’azienda ha utilizzato le sue risorse.
• Terzo, quanta leva ha ottenuto un’azienda.
• Quarto, comprenderemo anche il rendimento complessivo del capitale.

Nella formula del ritorno sull’equità, non includiamo solo azioni ordinarie, ma stiamo anche prendendo in considerazione azioni privilegiate e dividendi.

Patrimonio netto significa che lo faremo prendi l’intera dichiarazione e la cifra totale alla fine.

Uso della Formula DuPont

Ogni investitore deve essere accurato con i rapporti finanziari prima di investire in qualsiasi azienda.

• Aiuta gli investitori a risparmiare tempo e fatica. Allo stesso tempo, sarebbero in grado di capire con quanta efficienza un’azienda sta utilizzando le proprie risorse e quanto è sfruttata la società.
• Il ROE getta sicuramente luce sulla proporzione tra reddito netto e patrimonio netto; non ci permette di capire quanta redditività ha un’impresa, come l’azienda ha utilizzato i suoi beni ecc.
• Con questa formula puoi calcolare tutto.Tutto quello che devi fare è esaminare il conto economico, lo stato patrimoniale e il conto del patrimonio netto.

Calcolatore del ROE di DuPont

Puoi utilizzare quanto segue Calcolatore del ROE di DuPont

DuPont in Excel (con modello Excel)

Facciamo ora lo stesso esempio di formula DuPont sopra in Excel. Questo è molto semplice. Devi fornire i due input di reddito netto, patrimonio totale, ricavi e patrimonio netto.

Puoi facilmente calcolare il rapporto nel modello fornito.

Se scopriamo direttamente il ROE, otterremo –

DuPont Formula Video

Articoli consigliati

Questa è stata una guida alla formula Dupont, i suoi usi insieme al pratico esempio di formula DuPont. Qui ti forniamo anche il Calcolatore ROE Dupont con un modello Excel scaricabile. Ulteriori informazioni dai seguenti articoli sui rapporti finanziari –

• Formula del ritorno sugli asset medi
• Formula ROAE
• Formula del capitale impiegato
• Calcola il ritorno sugli asset