DuPont-formule

Formule om Dupont ROE te berekenen

Dupont-formule, afgeleid door de Dupont Corporation in 1920, berekent het rendement op eigen vermogen (ROE) door het te verdelen in 3 delen – winstmarges, totale omzet van activa en de hefboomfactor, en wordt effectief gebruikt door investeerders en financiële analisten om te bepalen hoe een bedrijf zijn rendement op eigen vermogen genereert. / p>

Hier is de formule van Return on Equity volgens de DuPont Corporation –

Voorbeeld van DuPont-formule

Hier is een eenvoudig voorbeeld om de ROE-formule van DuPont te illustreren.

Sutra Co. heeft de volgende informatie –

• Netto-inkomen van het jaar – $ 50.000
• Inkomsten van het jaar – $ 300.000
• Totale activa van het bedrijf – $ 900.000
• Eigen vermogen – $ 150.000

Met behulp van de DuPont ROE-formule krijgen we –

Als we direct het rendement op eigen vermogen te weten komen, krijgen we –

• Rendement op eigen vermogen = nettowinst / eigen vermogen van aandelen
• Of ROE = $ 50.000 / $ 150.000 = 1/3 = 33,33%.

Dupont ROE voor Colgate

In het onderstaande DuPont-formule-voorbeeld berekenen we de Dupont ROE van Colgate.

• Het nettoresultaat wordt berekend na betaling van de minderheidsaandeelhouder. Daarom bestaat het eigen vermogen alleen uit de gewone aandeelhouders van Colgate (exclusief de minderheidshouders).
• De omzet van activa is de afgelopen 7-8 jaar gedaald. Bovendien zijn de winstmarges van Colgate de afgelopen vijf tot zes jaar ook gedaald.
• Het rendement op eigen vermogen vertoont echter geen dalende trend. Het neemt over het algemeen toe.
• Dit komt door de Equity Multiplier (totaal vermogen / totaal eigen vermogen). We merken op dat de Equity Multiplier de afgelopen 5 jaar een gestage stijging heeft laten zien en momenteel 30x bedraagt.

Uitleg van de DuPont-formule

Als we dit opsplitsen formule, kunnen we begrijpen hoe het werkt.

• Het eerste onderdeel van de formule is de nettowinst marge. Als we naar de formule van winstmarge kijken, zou dat zijn: netto-inkomen / inkomsten.
• De tweede component van de formule is de totale omzet van activa. Als we kijken naar de formule van de totale omzet van activa, zou dat zijn – Inkomsten / Totale activa.
• De derde component in de bovenstaande formule is Equity Multiplier. Als we de formule van de hefboomfactor onderzoeken, zouden we krijgen – Totale activa / eigen vermogen.

Als we deze drie componenten nu zetten zoals DuPont Corporation heeft bepaald, krijgen we –

• Rendement op eigen vermogen = winstmarge * Totale activa-omzet * Hefboomfactor
• Of, rendement op eigen vermogen = Netto-inkomen / inkomsten * Inkomsten / totale activa * Totale activa / aandeelhouders Eigen vermogen

De magie van deze specifieke formule is dat wanneer we deze drie vermenigvuldigen, we uiteindelijk – nettowinst / eigen vermogen krijgen.

Als we echter kijken bij elk zouden we in staat zijn om de totale vier verhoudingen samen te begrijpen.

• Eerst zullen we zien wat de winstgevendheid van het bedrijf is.
• Ten tweede zullen we in staat zijn om te begrijpen hoe efficiënt het bedrijf zijn activa heeft gebruikt.
• Ten derde, hoeveel hefboomwerking een bedrijf heeft gekregen.
• Ten vierde zullen we ook het rendement op het eigen vermogen in het algemeen begrijpen.

Bij de formule voor het rendement op eigen vermogen nemen we niet alleen gewone aandelen mee, maar we houden ook rekening met preferente aandelen, dividenden.

Eigen vermogen betekent dat we neem de hele verklaring en het totale cijfer aan het einde.

Gebruik van DuPont-formule

Elke belegger moet grondig zijn met de financiële ratio’s voordat hij ooit in een bedrijf investeert.

• Het helpt investeerders tijd en moeite te besparen. En tegelijkertijd zouden ze kunnen begrijpen hoe efficiënt een bedrijf zijn middelen gebruikt en hoe leveraged het bedrijf is.
• ROE werpt absoluut licht op de verhouding tussen het nettoresultaat en het eigen vermogen; het laat ons niet toe om te begrijpen hoeveel winstgevendheid een bedrijf heeft, hoe het bedrijf zijn activa heeft gebruikt, enz.
• Met deze formule kun je alles berekenen.Het enige dat u hoeft te doen, is de resultatenrekening, de balans en het eigen vermogen te bekijken.

DuPont ROE Calculator

U kunt het volgende gebruiken DuPont ROE-rekenmachine

DuPont in Excel (met Excel-sjabloon)

Laten we nu hetzelfde DuPont-formule-voorbeeld hierboven in Excel doen. Dit is heel eenvoudig. U moet de twee gegevens invoeren: netto-inkomen, totale activa, inkomsten en eigen vermogen.

U kunt de verhouding gemakkelijk berekenen in de opgegeven sjabloon.

Als we direct de ROE ontdekken, krijgen we –

DuPont Formula Video

Aanbevolen artikelen

Dit was een gids naar Dupont-formule, het gebruik ervan samen met een praktisch voorbeeld van de DuPont-formule. Hier bieden we u ook Dupont ROE Calculator met een downloadbare Excel-sjabloon. Lees meer in de volgende artikelen over financiële ratio’s:

• Rendement op gemiddelde activa-formule
• ROAE-formule
• Formule aangewend kapitaal
• Bereken het rendement op activa